Số phát hành: Số 25 - Tháng 9 - 2026Tài chính - Ngân hàng - Bảo hiểm
Tối ưu hóa danh mục đầu tư chứng khoán với Rényi entropy tối thiểu
Xuất bản: tháng 10 3, 2026
Tóm tắt
Bài viết xác định tỷ trọng đầu tư từng cổ phiếu trong danh mục đầu tư chứng khoán với mục tiêu tối thiểu rủi ro. Thước đo rủi ro được sử dụng trong bài là Rényi entropy và phương sai truyền thống. Dữ liệu được sử dụng để lựa chọn tỷ trọng của danh mục đầu tư là dữ liệu giá đóng cửa hàng ngày của các mã cổ phiếu được chọn từ ngày 01/01/2021 đến ngày 31/12/2025. Kết quả cho thấy, nhìn chung danh mục đầu tư với Rényi entropy tối thiểu thu được tỷ suất lợi nhuận thực tế sau một tuần, sau một tháng, sau một quý và sau nửa năm đều cao hơn so với danh mục đầu tư với phương sai tối thiểu.
Từ khóa
Entropydanh mục đầu tưthước đo rủi ro
Tài liệu tham khảo
1.
Mai Cẩm Tú, Nguyễn Hồng Nhật. (2021). Ứng dụng entropy trong bài toán định giá tài sản tài chính - trường hợp thị trường chứng khoan Việt Nam. Tạp chí Kinh tế và phát triển, 284, 63-70.
2.
Lassance, N., Vrins, F. (2021). Minimum Rényi entropy portfolios. Annals of Operations Research, 299(1), 23-46.
3.
Mercurio, P.J., Wu, Y. & Xie, W. (2020). An entropy-based approach to portfolio optimization. Entropy, 22(3), 332.
4.
Rényi., A. (1961). On measures of information and entropy. Proceedings of the fourth Berkeley Symposium on Mathematics, Statistics and Probability, 1, 574-561.
5.
Shannon, C.E. (1948). A mathematical theory of communication. The Bell System Technical Journal, 27(3), 379-423.
Cùng chuyên mục
Bài viết liên quan
Các bài trong chuyên đề «Tài chính - Ngân hàng - Bảo hiểm».
